外資金童操盤術／2018年趨勢看這！ 5大亮點產業出列

圖、文／鏡週刊

知名外資分析師出身的程正樺，擅長從趨勢中挑選龍頭股，尤其是在科技產業著墨甚深，未來一年他最看好的5大產業，包括AI（人工智慧）、半導體設備、光通訊設備、雲端服務、中國互聯網產業等。

展望2018年，知名外資分析師出身的程正樺點名AI（人工智慧）仍是最炙手可熱的題材，不過他指出，「現在市場把一些莫名其妙的題材都納進來，比如自動化、數據分析都叫AI，這跟這幾年在紅的『深度學習（Deep Learning）』有很大差距。」

因此，程正樺建議投資人要明辨哪些公司是和深度學習有關的AI概念股，畢竟有些AI概念股占營收比重很低，只是沾到邊而已。「現在可投資的AI公司大部分都在美國，例如NVIDIA（輝達）。」

第二個大趨勢是半導體設備。「反正中國要投資，只要他們做得出來，就會擴充投資設備。」程正樺認為，中國廠商已經快要開出產能，現在要開始瘋狂投資了，半導體設備未來一年仍會是很熱門的產業，例如美國應用材料公司（Applied Materials）、Lam Research等可望受惠。

第三個值得注意的是光通訊設備。「它和雲端設備、data center（資料庫）的布建有關，今年下半年稍作休息，預料明年將持續增溫。」近1、2年，電信營運商的投資減緩，特別是中國需求很弱，但隨著19大會議結束之後，電信營運商將會再重啟投資。 「人臉辨識的應用也是未來趨勢，它和光通訊有點類似，很多東西如雷射等是共通的，值得注意標的包括穩懋、奇景光電等。」

【點我看更多詳細內容】